تحليل الرسم البياني لليورو/الدولار الأمريكي لمدة 5 دقائق

يوم الجمعة، شهد زوج اليورو/الدولار الأمريكي حركة هبوطية قوية نسبيًا - وهو أمر لم يكن متوقعًا من تقرير اقتصادي واحد مثل بيانات التضخم في منطقة اليورو. في التحليل السابق، ذكرنا أن السوق من غير المرجح أن يتفاعل بشكل كبير مع هذا الإصدار، حيث نادرًا ما تؤثر التقديرات الثانية للتضخم على الأسواق. ومع ذلك، هذه المرة جاءت البيانات مفاجئة: حيث بلغ مؤشر أسعار المستهلكين (CPI) لشهر سبتمبر 2.4% على أساس سنوي، بدلاً من 2.3% التي تم الإبلاغ عنها سابقًا.

ماذا يعني هذا؟ التضخم يتسارع، ومن الواضح أن البنك المركزي الأوروبي لن يخفض أسعار الفائدة في أي وقت قريب. إذا استمر التضخم في الارتفاع، فقد يفكر البنك المركزي حتى في رفع الأسعار مرة أو مرتين في العام المقبل. هذا يحسن نظريًا من توقعات اليورو من خلال تعزيز موقف البنك المركزي الأوروبي المتشدد.

ومع ذلك، انخفض اليورو يوم الجمعة، على الرغم من البيانات. بدا أن المتداولين تجاهلوا التقرير وركزوا بدلاً من ذلك على التغيير في نبرة دونالد ترامب. وجد الدولار الأمريكي دعمًا بعد أن تراجع ترامب عن فرض تعريفات بنسبة 100% على الواردات الصينية "في الوقت الحالي". في الأساس، اعترف ترامب باستخدام تهديدات التعريفات كأداة تفاوض لاستخراج تنازلات من الصين. ساعدت هذه الخطوة في تعزيز الدولار بشكل طفيف.

على الرسم البياني لمدة 5 دقائق، وصل زوج اليورو/الدولار الأمريكي إلى مستويات رئيسية في وقت متأخر من يوم الجمعة. لم يتم توليد أي إشارات تداول فعلية طوال معظم الجلسة. كان من الممكن استخدام الارتداد خلال الجلسة الأمريكية من منطقة 1.1657–1.1666 لفتح مراكز شراء، ولكن القيام بذلك في نهاية يوم التداول كان سيكون محفوفًا بالمخاطر.

تقرير COT

تاريخ أحدث تقرير عن التزامات المتداولين (COT) هو 23 سبتمبر. لم تصدر أي تقارير أخرى بسبب إغلاق الحكومة الأمريكية.

لا يزال الرسم البياني يظهر أن المتداولين غير التجاريين حافظوا على موقف صعودي صافٍ لفترة طويلة. اكتسب الدببة الهيمنة لفترة وجيزة في أواخر عام 2024 لكنهم فقدوها بسرعة. منذ عودة ترامب إلى المنصب، ظل الدولار يضعف باستمرار. في حين أن المسار الحالي لا يضمن مزيدًا من الخسائر للدولار، إلا أن التطورات العالمية لا تزال تشير في هذا الاتجاه.

لا تزال هناك أسباب قليلة لتفضيل قوة اليورو من الناحية الأساسية، ولكن هناك عدة حجج قوية لاستمرار ضعف الدولار. الاتجاه الهبوطي العالمي للدولار لا يزال قائماً. قد يعتمد تعافي الدولار على ما إذا كان ترامب سينهي حروبه التجارية في النهاية - لكن الأحداث الأخيرة تشير إلى أن الصراع سيستمر بشكل أو بآخر.

فقدان استقلالية الاحتياطي الفيدرالي هو عامل هبوطي آخر مهم للدولار.

لا تزال مواقع الخطوط الحمراء والزرقاء على مؤشر COT تشير إلى تحيز صعودي. خلال الأسبوع الأخير من التقرير، انخفضت المراكز الطويلة غير التجارية بمقدار 800,000، بينما ارتفعت المراكز القصيرة بمقدار 2,600. انخفض الموقف الصافي بمقدار 3,400 عقد. ومع ذلك، فإن هذه الأرقام أصبحت الآن قديمة وغير ذات صلة إلى حد كبير.

تحليل الرسم البياني لليورو/الدولار الأمريكي لمدة ساعة واحدة

على الإطار الزمني لساعة واحدة، قد يكون زوج اليورو/الدولار الأمريكي قد أنهى اتجاهه الهبوطي قبل أسبوعين. تم كسر خط الاتجاه، وتم كسر خط كيجون-سن، وتم اختراق المناطق 1.1604–1.1615 و1.1657–1.1666، وحتى خط سينكو سبان ب تم تجاوزه. كل هذا يدعم التوقعات بمزيد من الحركة الصعودية. نعتقد أنه حان الوقت لليورو ليبدأ في الصعود مرة أخرى، على الرغم من أن المشاركين في السوق لا يزالون مترددين - في الوقت الحالي.

بالنسبة ليوم 20 أكتوبر، المستويات التالية قيد اللعب: 1.1234، 1.1274، 1.1362، 1.1426، 1.1534، 1.1604–1.1615، 1.1657–1.1666، 1.1750–1.1760، 1.1846–1.1857، 1.1922، 1.1971–1.1988. راقب أيضًا خط سينكو سبان ب (1.1661) وخط كيجون-سن (1.1635). لاحظ أن خطوط مؤشر إيشيموكو قد تتغير خلال يوم التداول، ويجب تحديثها عند تحديد إشارات التداول. لا تنس ضبط وقف الخسارة إلى نقطة التعادل بمجرد أن يتحرك السعر 15 نقطة لصالحك - لحماية نفسك من الانعكاسات المحتملة.

يوم الاثنين، ستصدر ألمانيا مؤشر مناخ الأعمال Ifo (تقرير ثانوي)، بينما ستصدر الولايات المتحدة تقرير طلبيات السلع المعمرة الأكثر أهمية. في غياب أحداث ذات تأثير أكبر، قد يحرك الإصدار الأمريكي السوق.

توصيات التداول:

يوم الاثنين، يمكن للمتداولين مواصلة التداول من منطقة 1.1651–1.1666. لفتح مراكز شراء نحو الهدف عند 1.1750–1.1760، ابحث عن ارتداد من هذه المنطقة من الأعلى. لا نوصي بفتح مراكز بيع في هذا الوقت، حيث أن الاتجاه العام قد تحول إلى الصعود والسعر يواجه طبقات متعددة من الدعم تحت المستويات الحالية.

مفتاح الرسم البياني:

• الخطوط الحمراء السميكة: مستويات المقاومة/الدعم حيث يميل السعر إلى تغيير الاتجاه؛ ليست بالضرورة مصادر لإشارات التداول.
• كيجون-سن وسينكو سبان ب: خطوط إيشيموكو المنقولة من الرسم البياني H4 إلى H1، تُستخدم كدعم/مقاومة ديناميكية قوية.
• الخطوط الحمراء الرفيعة: القمم/القيعان السابقة (النقاط القصوى) التي قد تولد إشارات تداول.
• الخطوط الصفراء: خطوط الاتجاه والقنوات والأنماط التقنية المستخدمة في هيكل السوق الأوسع.
• مؤشر COT 1: يعكس حجم الموقف الصافي لكل مجموعة من المتداولين كما هو متتبع في تقرير التزامات المتداولين.